南阳地处南北气候、东西地貌中心，位于北纬30°黄金纬度。四季分明、土地肥沃、雨量充沛，平均气温、湿度、日照、雨量等环境参数，均处于黄金分割线水准，被誉为天然中药材宝库，是艾草生长的适宜气候区，赋予南阳艾草温阳至中的独特药性，南方北方人都适用。
南阳地形天造地设，平原、山区、丘陵各占约1/3，不同品种的艾草都有适生地；南阳拥有48个艾草品种，是名副其实的艾草天然基因库。南阳艾草艾叶含绒量大，挥发油、黄酮等有效成分含量高，均超过了历史上的四大名艾。
南阳是医圣张仲景故乡，其中医巨著《伤寒杂病论》中，“柏叶汤”和“芎归胶艾汤”两个方剂记载了25处艾叶的使用。
南阳自东汉时期以来，积淀了二千多年的艾草文化底蕴，也赋予南阳人对艾草的深厚情感。

上世纪九十年代，南阳艾草产业开始起步。经过多年发展，南阳野生艾草年开发利用12万吨，种植艾草已超过10.5万亩，带动了10万多农民从中受益，是全国较大的艾草收购集散地。

南阳艾草产业注册企业已超过1000家，淘宝、京东等网络平台电商达3000余家。艾产品加工实现了自动化、流水线作业，生产效率大幅提升，目前已开发出6个系列、100多个品种的艾制品，获得国家专利上百个，覆盖全国80%以上的艾用品市场，产品远销日、韩及欧洲多国，是全国艾产品加工基地、蜚声国内外的“艾草之乡”。
南阳医专和理工学院的高校科研平台，对南阳艾草开展了一系列研究工作，建立了完善的艾叶及艾绒制品质量评价标准。南阳拥有一大批艾草领域科技工作者，与国内大专院校开展了广泛合作，得到国家科技部、省科技厅中小企业创新基金扶持，多个南阳艾项目获得科技进步奖。
2014年，南阳艾草产业协会成立，吸纳了会员企业65家，成立了种植和灸疗两个专业委员会。
2017年，召开了首届中国艾产业发展大会，150多家企业参展、参观人员达3万多人次，销售订单交易额达3700万元。